主题：【老拙侃股票83】实盘第30周汇报 ——7个月收益205% -- 老拙

基本面上说，以前好花万千任采，可能看都不看。但在6000点的水平，从价值投机角度来说，大致符合你的几条选股原则。这个灰姑娘开始妩媚动人了。

消息上看，集团注入值得期待，这条确定性量化个人判断6-7成，但时间难以确定。今年前三季度业绩为8毛7，全年算成1块2-1块3。整体注入业绩增厚有人分析为8毛。还没有考虑整体注入后消除现在管理费奇高的正面影响。其次是与济钢的合并，山东地方国资委屡次表态，也符合山东地方行政喜欢‘做大做强’的一贯作派。对业绩的影响我不太清楚。还有减税，这条确定，减18%，利润增厚18%，大概又是两毛多。倒是米塔尔的购股这条个人认为最显忽悠。钢铁上的外资作用不比信息，家电，对内市场就相当的大。其次技术上我国钢铁并不落后国际几年，实在不行，有样学样，可以偷嘛。

我假设08年不加不减，按最保守的算。1。2（07EPS）+0。22（减税）+0。8X0。4（整体注入X不确定因子）=1。75，再按市场对钢铁正常15倍估值算。1。42X15=21块。这个21块，我看就是只要国家经济政策不出现大的调控，即使非牛市，来钢现价也值。

内生驱动因素上，钢铁的景气度现在还看不出消退的迹象。感觉各大厂的管理水平差不多，除矿石外的成本相对固定，吨钢利润重要的还是取决于市场的钢材价格。这个我不擅分析。

资金流向方面，用Topview察看，和网络上说的2季度某基金17的成本不同，大资金舱位在从最高位38%流通比例大幅度减仓至17%后，新近资金从17-22逐步加仓至30。5%，8月-9月，价格抬高，成交堆量。但最近没有大动作，持股成本可以判断为19元左右。当然随之拉升，散户跟风日胜，近来股价活动用30-60分钟线看，震荡在21。5-24区间。支撑明显。

小盘+绩优，除了减税外，但无法确定它成长。大资金流分析数据可靠，但无法保证股价大涨，基金也会被套。同板块二线钢厂的比价现值低估，但无法确定市场是否会修正。只能用一堆牛市中若隐若现的消息打气。最重要的一点是确定它现价保值。供参考。

昨天，实盘按计划在105.66、104.66、103.66元各买回100股[中信证券]，港股实盘在105.66、104.66元各买回100股（本周曾以卖出115、116元卖出）。

这次买回来，130元以下不再考虑卖出。因为从各方面征兆来看，券商股的疯狂期即将来临。

5.30以来，银行、保险、房地产、有色、煤炭、船舶等行业股票都出现了疯狂期。所谓疯狂，是指超级大盘股涨停、短期内股价快速飙升的行情，甚至上涨到没有人敢于预测的高度。

银行股：工商银行10月8日涨停，9个交易日上涨35%，招行最高上涨到07年动态市盈率50倍；

保险股：平安保险9月中旬从95元启动，15个交易日上涨50%至145元，07年动态市盈率超过65倍；

房地产股：万科从7月6日启动，20个交易日股价翻番，期间3个涨停，最高时07年动态市盈率75倍以上；

有色股：豫光金铅9个交易日上涨80%，期间4个涨停，最高时07年动态市盈率70倍以上（从模拟盘买入价到最高点上涨6倍以上）；山东黄金从100元起步，20个交易日翻番，最高时07年动态市盈率170倍以上；

煤炭：模拟盘曾经买入的恒源煤电上涨到了60元，翻了2番，最高时07年动态市盈率50倍以上；

包铝、中铝、云铜等等，都在疯狂期上涨到了令我们这种推荐人都不敢相信的程度。

应该说，券商股具有比上述这些行业股票更好的成长性、业务发展和价值提升空间，目前30倍左右的07年动态市盈率，20倍左右的08年动态市盈率，是当前所有行业中无可争议的价值洼地，主力机构对于券商股的偏见正在扭转。17大之后，股指期货推出、红筹股开始回归、明年初创业板开设等等，资本市场大发展的众多利好将形成主力推升券商股的支撑。

所有这些都告诉我们，券商股的疯狂期即将来临！

看您这么定义券商股了。如果您的定义再广些，比如 题材股，那别说现在的中国股市，世界任何股市都放之皆准。

故口号可以提，请加上完全推测的字样。即便股神，也请讲理更有道理些。

加一句，偶对 老拙 是很尊敬的。只是不习惯看到这种口号式的宣言，总的来说，口号的多弊大于利。有得罪之处，说声对不起。

港股中信泰富的三季度报告知道什么时候出吗？如果出来了，怎么才能在第一时间看到呢？

我现在在关注Ａ股的大冶特钢，是中信泰富在内地特钢行业的唯一上市企业．荣智健应该有做大做强其在内地特钢企业集团的意愿．地产、特钢，应该是中信泰富未来在内地最重要的战略棋子。特别是特钢，他旗下的江苏、石家庄及大冶目前已经形成中国最大的特钢集团，也就是所谓细分的龙头。江苏、石家庄的特钢厂比大冶的赢利能力更加强大！未来中信泰富如何进行整合应该非常值得关注！

大冶特钢目前在Ａ股钢铁企业中的ＰＥ不算高（但也不是最低），但未来非常值得期待。公司在被中信泰富吞并后，其管理层来自中信江苏的特钢企业，在不增加产量的前提下，利润率大幅上升。我认为，大冶特钢未来有成为第二个包头铝业的潜力。

有时间我会写一点详细的分析。

从获得信息的渠道将，他们应该比我们这些散户快得多．

但出报告下结论嘛，总得在一个让老板满意的时候出

故偶言辞激烈些。不是对拙总，是对事。

偶绝对对老拙是尊敬的。

最多不过是他做了个趋势分析，不是价值分析罢了。我认为很有道理

如果有A股，是A股要求发季度报告。不过最近香港要求市值超过300亿的公司发季度报告，但好象不是强制性的要求。如果发，可以在联交所网站查到；另外财华网[最新业绩]频道也可能报道。

这位同学，老拙大哥的分析虽然不是个股型的细致缜密

但说的很清楚了，券商这个板块整体上升，领头羊当然更好了。

你看不懂，或者不明白就好好问。这样的文字很不礼貌。

这么大这么黑的还不是口号？

唱多就一定有道理？预测准的就一定有道理？

券商股是下一个热点，但什么时候，我看不会是近期，不会是今年。

不客气就是“很不礼貌”？不就是挡着你发财了嘛，我自己知道自己的用词。

唱反调是因为需要。被冲昏的头脑永远是要不得的。