主题：【原创】美元末日理论：债务泡沫的湮灭 -- 子玉
共:💬9 🌺28
楼主大概想说“债券交易较大”吧？不过价格波动也不小（因为固息衍生工具更丰富），即使是实盘交易，金融债券的信利差（credit spread)去年一年里平均上了150个基点，那么久期为10年的债券相当于贬值了15%。
可是债券的信利差似乎永远高于真实坏帐率（即使扣除风险溢价）－从这个角度看长期债券似乎永远是被低估了的，所以从坏账的角度看债券泡沫似乎还不是很全面。
- 相关回复 上下关系7
🙂美国房地产价值并不是0 百年 字104 2008-09-13 08:39:50
🙂还是没看懂泡沫怎么来的呀 Rand 字116 2008-09-13 06:17:52
🙂花一个 上山打老虎 字59 2008-09-12 11:02:36
🙂债券泡沫的问题比较复杂
🙂债务泡沫的问题的确比较复杂... 子玉 字279 2008-09-10 17:08:30
🙂ban deng ? imming 字0 2008-09-10 03:50:33
🙂送花给大家！ earthcolor 字100 2008-09-09 21:22:12